Batas antara investor institusi dan ritel perlahan memudar. Pasar privat kini meruntuhkan hambatan yang selama ini memisahkan kedua kelompok tersebut.
Laporan Detik Finance menyebutkan, investor kecil dengan akumulasi kekayaan besar mulai bekerja sama dengan penasihat keuangan. Mereka meningkatkan alokasi dana ke investasi alternatif.
>>> Grayscale Sebut Empat Blockchain Siap Arus Modal Institusional
Pergeseran ini membawa implikasi besar bagi wealth manager dan sektor aset alternatif.
Investor ritel kelas atas kini menyerupai institusi dalam hal horizon investasi, selera risiko, literasi pasar, dan aset yang dikelola.
Kolaborasi dan Akuisisi Strategis
Untuk mengakses kumpulan modal ini, wealth adviser dan konsultan institusi membentuk kemitraan yang lebih erat. Mereka juga harus memenuhi permintaan yang meningkat akan produk alternatif.
Kebutuhan akan riset kelas institusi pun meningkat. Investor bermodal besar semakin tertarik pada opsi eksklusif seperti private equity drawdown funds.
>>> Pacar Diam-diam Pakai Kartu Kredit Pasangan hingga Rp 270 Juta
Tahun lalu, Cresset—sebuah penasihat investasi nasional untuk individu berpenghasilan tinggi—mengakuisisi Monticello Associates.
Monticello dikenal sebagai konsultan investasi untuk endowmen, yayasan, dan keluarga ultra-kaya dengan kekayaan antara 30 juta hingga 100 juta dolar AS atau lebih.
Kedua segmen klien ini menuntut riset investasi yang canggih dan personal, serta keahlian khusus dalam transaksi privat.
"Kami memiliki apa yang benar-benar diinginkan semua orang, yaitu bisnis keluarga super-kaya dengan ukuran akun rata-rata sangat tinggi yang dimiliki dunia konsultasi institusi, dan itu memiliki parit yang sangat besar dan dalam di sekelilingnya," kata Grady Durham, pendiri Monticello yang berbasis di Denver.
>>> Saham Kesehatan AS Catat Kenaikan Mingguan Terkuat dalam Enam Bulan
Mengatasi Kesenjangan Pengetahuan Alokasi Alternatif
Sebagian besar wealth manager saat ini belum memiliki keahlian komprehensif dalam investasi alternatif. Akibatnya, alokasi klien mereka ke pasar privat masih di bawah 5%.
Sebaliknya, banyak endowmen dan yayasan besar mengalokasikan lebih dari 50% portofolio mereka ke saluran privat.
Perusahaan nasional seperti Hightower Advisors, Creative Planning, Mariner Wealth Advisors, dan Cerity Partners mengatasi kesenjangan ini dengan mengakuisisi spesialis yang memiliki latar belakang riset mendalam dan pengalaman institusi.
Melalui hubungan strategis ini, perusahaan mendapatkan akses langsung ke individu kaya yang berpotensi menjadi sumber akun penghasil biaya baru yang menguntungkan.
>>> Harga Kedelai Ditutup Menguat, Didukung Kenaikan Futures Minyak dan Bungkil
Banyak klien kaya Monticello juga duduk langsung di komite investasi endowmen dan yayasan yang selama ini menjadi klien konsultasi mereka.
